手無批文 “靠臉”吃飯

　　“提供全國開戶服務、70%—80%高交易手續費返傭、次日結算手續費、提供每日盤前分析、盤中指導，為您投資保駕護航!”近日，期貨日報記者在多個QQ聊天群中發現，貴州遵義指南針商品交易有限責任公司(下稱貴州指南針)正火熱招商。同時，其公號“貴州指南針商品交易”也不斷配合推出關于農產品行情分析的推文：“湄潭翠芽前一交易日價格波動23個價位，價格走勢以振蕩上漲為主。開市后，買方開始發力，致使價格持續振蕩上漲至396后，買賣雙方在此展開拉鋸,隨后買方開始發力，致使價格持續振蕩上漲至當日最高價位408后，買賣雙方在此展開拉鋸至閉市，最終閉市報價為405，漲幅5.47%,漲跌21，訂貨量增加47772，閉市K線表示，買方勢力占有優勢，處于上漲趨勢，建議今日順勢短線進場操作，嚴格止損，止盈!上檔阻力可參考420，下檔支撐可參考385……”

　　公號文章配合招商，如此赤祼祼地給高手續費返傭，在正規的交易市場官方公開宣傳中少見，這不僅引起記者的關注，貴州指南針到底正不正規?

　　期貨日報記者調查了解到，貴州指南針成立于2011年4月14日，注冊資本3200萬元，法定代表人為覃鄒，聯系地址為貴州省遵義市紅花崗區萬里路204號物資大樓7樓。其官網和公眾號，皆可直觀地看到“加盟代理”的相關信息。

　　眾所周知，當下，清理整頓各類交易場所“回頭看”活動(下稱“回頭看”)仍在繼續，未通過清整驗收是不得擅自營業的，莫非貴州指南針已通過了貴州省的交易場所“白名單”?據記者了解，貴州省未正式公布交易場所“白名單”，在2017年6月網傳的一份“白名單”中，并未有貴州指南針的身影。記者抱著疑問聯絡了貴州指南針客服，并和客服提供的一位市場部工作人員通了電話。該工作人員向記者表示：“目前公司正在招代理商。清理整頓活動不可能繞過貴州指南針一家而去查其他家，每家都會檢查。市場上還在做并活躍著的，每家肯定有他存在的道理。”

　　面對記者詢問貴州指南針是否通過清理整頓驗收時，這位工作人員先表示，貴州指南針已經通過驗收，然后話鋒一轉又說道：“貴州地區除了貴州指南針外還有其他交易場所，一些交易場所在清理整頓時期找到我家說一起去驗收上‘白名單’，但我們沒有和他們一起去。因為如果想去驗收的話我家自己去就可以了，和別人一起去怕有什么問題再受牽連，金融平臺之間的事兒誰也不敢保證。”

　　該工作人員言外之意恐路人皆知，前后矛盾的自述也讓人浮想聯翩，明明是商品現貨平臺卻主動劃分為金融平臺也著實讓人看不透。隨著記者的調查發現，貴州指南針問題不止如此。

　　期貨日報記者通過瀏覽貴州指南針官網并未發現有政府部門的批文，如果有批文交易場所理當會擺放在顯眼的位置，莫非其沒有批文?政府批文對交易所場所資質的重要性不言而喻，沒有批文交易場所何談公信力，想要加盟的代理商又如何能放心加盟，代理商又如何開發客戶呢?對此，上述工作人員表示：“從貴州指南針成立至今，其間經歷過多次清理整頓活動，我們沒有出現過任何問題。實話實說，批文什么的都沒有，指南針在現貨行業內這么長時間，已經很有名了，已經樹立了形象。非要看資質的話就實話實說，認可了就做，如果不做了也沒辦法。”

　　貴州指南針工作人員說得直白，但貴州地區的政策更是金科玉律。記者查閱《貴州省交易場所管理辦法(試行)》(下稱《辦法》)發現，《辦法》第三條明確規定，省政府金融辦作為全省權益類交易場所的監管部門、省商務廳作為全省商品現貨類交易場所的監管部門，負責做好全省各類交易場所的準入審核、統計監測、違規處理等工作。未經審批，任何單位和個人均不得設立交易場所，組織開展或變相組織開展交易活動。從《辦法》來看，批文是想要從事交易場所業務的“入場券”，莫非貴州指南針的品牌形象可以硬到凌駕批文之上?

　　記者通過全國企業信用信息公示系統查詢貴州指南針了解到，其經營范圍為：法律、法規、國務院決定規定禁止的不得經營;法律、法規、國務院決定規定應當許可(審批)的，經審批機關批準后憑許可(審批)文件經營;法律、法規、國務院決定規定無需許可(審批)的，市場主體自主選擇經營。從經營范圍可以看出，貴州指南針若想從事交易場所業務是需要審批機關批準后憑許可文件方可經營的，但從貴州指南針工作人員散發出毫不在意批文的氣息來看，貴州指南針批文和經營范圍都存在問題。

　　服務實體是真是假?

　　沒有通過“回頭看”驗收、沒有政府批文，可以四處經營，這是貴州指南針的過人之處。記者發現，貴州指南針工作人員來電屬地顯示為北京，這又是怎么回事呢?該工作人員回復稱：“公司總部在貴州遵義，總服務器在深圳，市場部和行政部在北京，比較分散。”查閱《辦法》第七條可知，設立交易場所注冊地、實際經營地和服務器所在地應保持一致。同時，記者了解到，投資者入金是通過貴州指南針合作的中國工商銀行，資金直接進入其賬戶。可《辦法》第二十一條明確規定，交易場所應當切實維護客戶資金安全，按照國家及本省相關要求實行資金第三方存管制度，確保交易系統符合安全穩定性有關要求。交易場所實行集中統一的登記結算制度，通過省登記結算機構逐步實現投資者統一登記、資金統一存管、交易統一結算。

　　根據《辦法》可以看出，貴州指南針有很多地方有悖于政策文件條款，但沖著其企業使命讓天下農民富起來的口號，記者對加盟代理商事宜進行了咨詢，工作人員說道：“代理需要的資料很簡單，唯一的要求是跟著國家政策走，需要進行實物交割，每個月一次。國家允許現貨平臺繼續做，就是要利用現貨平臺帶動實體經濟發展。”聽到該工作人員如此之說不禁讓人稱贊，但該工作人員隨即話鋒一轉表示：“看著哪個便宜，看著哪個實用，就去選擇交割哪個品種，并不是交割所有的交易品種。但交收的動作必須要有，不過時間可以靈活一點，因為誰做現貨也不是為交割來的。目前公司的政策是75返傭(100元手續費返75元)，每月做一批交割。80返傭則是做兩批交割，往上越來越高，返傭不同交割批次不同。”

　　貴州指南針工作人員口口聲聲說要服務實體經濟，但話里有話，那么，貴州指南針的目的到底是什么呢?

　　交易模式涉嫌違規

　　“目前盤面上可交易品種有14個，有白盤、夜盤，交易方式采取T+0，雙向交易，可買漲買跌，20%的保證金，5倍杠桿。”貴州指南針工作人員如是說。隨后，記者根據工作人員提示下載了交易軟件，行業一位交易場所總經理接受記者委托操作軟件后表示，這是北京金網安泰信息技術有限公司開發的T8版本，連續現貨交易、撮合交易、匿名交易、標準化合約等，是不合規的。同時，記者也了解到，《辦法》第十五條要求，交易場所不得采取集合競價、連續競價、電子撮合、匿名交易等集中交易方式進行交易，但協議轉讓、依法進行的拍賣不在此列。

　　對于開發客戶，《辦法》第十五條要求，現貨商品交易市場不得以集中交易方式進行標準化合約交易。不得開展分散式柜臺交易模式和類似證券發行上市的現貨發售模式，交易必須全款實貨，交易客戶限定為行業內企業，不得開展貴金屬、石油、郵幣卡等交易。那么，貴州指南針又是如何過關斬將的呢?貴州指南針不僅對代理商的公司性質沒有具體要求，同時還可以發展個人客戶。上述工作人員告訴記者：“公司市場部不會直接和散戶做對接，需要代理商和散戶做對接，每個代理商都會有公司安排的區域性客服，代理商把個人開戶資料QQ發送給客服即可完成開戶。”

　　不止如此，再難做到的事，貴州指南針都有辦法獲得突破。《辦法》第十五條指出，未經國務院金融管理部門批準，不得開展信貸、證券、保險等金融產品交易。以上金融產品包括中國人民銀行、中國銀監會、中國證監會、中國保監會監管的所有金融產品，含票據、信托產品、信托受益權、私募證券、私募基金份額、資產證券化產品、保險資產等。貴州指南針工作人員告訴記者：“投資者有喜歡現貨有贏有虧賺錢快的，也有喜歡穩定收益沒有風險的。為此我們還有中國基酒電子交易平臺，分為線上和線下，線上是直接購買后只漲不跌的模式，類似于人們買理財的這種感覺，增值空間在8%到10%之間。支付寶、銀行利息都沒我們高，到期后客戶不想要酒的話，掛單轉讓不用交收就可以拿到本金和收益了。”

　　貴州指南針突破政策條條框框，指導投資者高收益的這種做法是否安全呢?2018年6月，中國銀行保險監督管理委員會黨委書記、主席郭樹清在第十屆陸家嘴論壇上表示，高收益意味著高風險，收益率超過6%就要打問號，超過8%就很危險。10%以上就要準備損失全部本金。

　　負面輿情存在 并非無客戶投訴

　　眾所周知，T+0、買漲買跌、集合競價、撮合交易等交易方式自“回頭看”活動開展以后便被貼上了“封條”，但貴州指南針撕開“封條”繼續干活，其工作人員表示，公司代理多的時候幾千家，現在有幾百家，并沒出現過客戶投訴問題。

　　真的是這樣嗎?期貨日報輿情監測發現，貴州指南針的負面輿情并不少，百度貼吧、天涯論壇、人民網、中國證券報等多家網絡平臺都有相關的維權記錄。維權記錄中多是控訴貴州指南針涉嫌詐騙導致巨額本金虧損的消息。可工作人員仍不為所動地告訴記者：“目前的現貨和早前的股票、期貨是一樣的處境，國家不認可。但國家并沒說現貨不讓做了，貴州指南針一直是跟著國家政策走，在十多年來數次的清理整頓活動中已有上百家平臺關閉，但指南針一直都在，肯定是合規的，時間能說明一切問題。如果說國家不讓做現貨了，以公司的實力，公司也不會像其他平臺攜款跑路，會平平穩穩把資金返還到散戶身上，同時還有別的項目可以做。貴州指南針不是單純的和代理商一起去做現貨賺手續費這個錢，而是帶著代理商往大里做，不像其他平臺只是去開發散戶，賺點錢完事了，現在現貨越來越不好做，以后真不讓干了，代理商干什么啊。”

　　貴州指南針聲稱要通過提供專業的電子商務平臺和優質的客戶服務，解決農民銷售農產品價格信息不對稱、產品滯銷、交易效率低下等難題。《辦法》第三十九條，交易場所應當嚴格執行《交易場所法人/經理承諾函》制度及《交易場所定期報告事項》制度，按照省有關監管部門的要求，將經營情況等有關事項每月5日前向所在地市(州)人民政府、貴安新區管委會有關監管部門報告，并上報省有關監管部門。貴州指南針運營這么多年，要是有問題肯定會被叫停了，但從企業的資質背景、交易模式、工作人員話里話外透露出的特別氣味，卻又讓人不能放心參與其中。