2017年銀行業年報顯示，大型國有銀行資產質量率先改善，中小上市銀行資產質量修復略慢于大行，但也開始企穩。不良貸款等各項先行指標也有了全面改善，預計今年銀行資產質量將繼續向好。不過，實體經濟和金融市場的波動可能加劇，上市銀行仍需不斷提升風險防控能力

截至目前，A股已經有15家上市銀行披露了2017年業績。整體來看，發展質量更趨優化。業內人士表示，盡管不同銀行間資產質量仍然存在一定分化，但總體上不良貸款暴露比較充分，銀行資產質量正企穩向好。此外，大型國有銀行撥備覆蓋率明顯提升，緩解了市場對大行撥備不足的擔憂情緒，目前上市銀行總體撥備水平仍較充足。

大行資產質量普遍向好

分銀行來看，大型國有銀行資產質量率先改善。2017年，農業銀行不良貸款大幅“雙降”，不良余額1940.32億元，比上年末下降368.02億元，不良率1.81%，比上年末下降0.56個百分點。這得益于該行去年把防風險放到更加重要的位置，啟動“凈表計劃”，開展了不良貸款壓降攻堅戰。控新方面，深入推進集團和關聯客戶治理，加強高風險擔保圈、僵尸企業、產能過剩行業、地方政府融資等重點領域風險管控，風險高發勢頭得到有效遏制。降舊方面，綜合運用自主清收、自主核銷、批量轉讓、債轉股等方式，加大不良貸款處置力度，著力提高處置效益。

工商銀行2017年不良率持續下降，剪刀差下降超過50%，逾期率、劣變率同比分別下降64個基點和49個基點。全年清收處置不良貸款1927億元，處置回收率持續提升，進一步夯實了資產質量基礎。據了解，工行突出對信用風險的主動管理，在控新增、防劣變、優處置的同時，積極實施信貸文化引領、體制機制改革、專家治貸、專業治貸等舉措。

2017年，中國銀行不良貸款余額1585億元，比上年末增加125億元；不良率1.45%，比上年末下降1個基點。建設銀行不良貸款余額1922.91億元；不良貸款率1.49%，較上年下降0.03個百分點。

據介紹，中行加大潛在風險化解力度，扎實做好重點領域風險防范和處置，全年共化解不良資產1344億元，同比多化解55億元。設立中銀金融資產投資有限公司，通過市場化、法治化手段實施債轉股，幫助企業降低杠桿率。

“2017年，建設銀行運用互聯網、大數據等新技術，提升風險精準預警預控能力，主動管控風險取得良好成效。”建行有關負責人介紹，集團資產質量關鍵指標“五降兩升”，不良貸款率、逾期率、關注類貸款占比、新暴露不良比率和信貸損失率下降，逾期不良負剪刀差持續擴大，風險抵補能力持續提升。

受客群及信貸結構差異的影響，中小上市銀行資產質量修復略慢于大行，但也在2017年下半年開始企穩。從年報數據看，股份行不良率平均值為1.66%，同比下降8個基點。其中，招商銀行不良貸款率、不良生成率出現了6年以來的同比雙降。中信銀行、光大銀行、民生銀行3家股份行不良率環比微增，分別為1.68%、1.59%和1.71%。

不良先行指標全面改善

除了不良貸款率普降外，不良貸款各項先行指標也有了全面改善。總體來看，城市商業銀行不良先行指標改善幅度最明顯，關注類貸款占比和逾期貸款占比同比分別下降124個基點和162個基點。

在不良認定方面，國有大行較股份行嚴格。年報數據顯示，逾期90天以上貸款占不良貸款的比重，國有大行、股份行較2017年年中下降11.09%、9.48%；同比下降4.68%、7.48%。業內人士表示，不良認定趨嚴，進一步表明上市銀行資產質量向好的大趨勢。

“2017年銀行年報的亮點更在于大行撥備覆蓋率明顯提升。”一位券商分析師指出，從數據來看，2017年末上市銀行撥備覆蓋率同比提升30個百分點至210.6%。撥備覆蓋率的提升有助于緩解資產質量壓力，為商業銀行盈利釋放空間。

風險防控能力仍需提升

展望2018年，申萬宏源銀行業研究團隊認為，供給側結構性改革已取得實質性成效，當前大型企業盈利改善已逐步傳導至中小型企業，銀行底層不良資產持續修復，預計2018年銀行資產質量將繼續向好。

與此同時，15家上市銀行的同業資產、應收款項類投資占比分別從年初的7%和5.2%下降至5.8%和4.3%。其中，應收款項類投資壓降主要表現為同業理財的減退，同比下降78.3%。包括交通銀行、招商銀行、中信銀行、光大銀行和平安銀行在內的幾家上市銀行均同比大幅下降。作為同業鏈條的重要一環，同業理財的大幅壓降，表明金融套利活動明顯收斂。“隨著金融業監管改革的深入，金融市場將越來越規范，銀行的經營發展環境也會更規范。”建行行長王祖繼表示。

浙商銀行首席經濟學家殷劍峰分析，2018年全球和中國經濟依然有望保持復蘇向上的態勢，但依然面臨經濟持續深化調整、全球貨幣政策轉向、貿易摩擦日趨激烈等諸多挑戰，實體經濟和金融市場的波動可能加劇，對上市銀行而言，仍需不斷提升風險防控能力。（記者 錢箐旎）