劉雙霞

 在賬戶體系變革以及支付手段的變化之下，央行也開始對支付業務的統計口徑做出調整。北京商報記者獲悉，央行近日下發通知，明確了部分支付業務統計指標口徑。在分析人士看來，央行此次調整更深層次的原因在于獲得更加真實的貨幣流通數據。

部分支付業務口徑明確

據了解，央行此次下發的文件名為《部分支付業務統計指標口徑》（以下簡稱《統計口徑》）。央行對2013年下發的《支付業務統計指標》 部分重點指標統計口徑做出了進一步明確，要求銀行自2018年一季度起，按照《統計口徑》向支付信息統計分析系統報送銀行卡在用發卡數量、銀行卡業務量、電子支付業務量、貸記轉賬和直接借記等指標的統計數據。

同時，銀行需要根據《統計口徑》對照梳理當前報送的數據口徑。在2017年12月29日前將口徑核對情況和2017年三季度相關指標數據變動情況書面報告給央行。分析人士表示，在銀行三類賬戶分類管理以及無現金支付的背景下，央行明確支付業務統計口徑，有利于提升統計的準確性。

受銀行賬戶變革影響

此次調整主要包含銀行卡數據和電子支付業務，如對POS業務量統計不再局限于取現和消費，轉賬業務也將計入POS量統計，此外，銀企直聯業務也計入網上支付業務量。業內人士指出，央行調整受到賬戶體系變化以及電子支付業務增多的影響。

在2013年下發的《支付業務統計指標》中，在人民幣銀行結算賬戶統計指標方面，從單位銀行結算賬戶類指標、個人銀行結算賬戶類指標、人民幣銀行結算賬戶管理類指標三個方面規范了各種賬戶指標。不過，近兩年，央行接連發布新規，強化了個人賬戶分類管理。自去年12月1日起,個人銀行賬戶實行分類管理,分為Ⅰ類、Ⅱ類和Ⅲ類賬戶,不同類別的賬戶有不同的功能和權限。通俗來講，Ⅰ類戶是“錢箱”，安全性高，適合大額支付；Ⅱ類戶是“錢夾”，消費、理財和繳費可以通過這個賬戶辦理；Ⅲ類戶是 “零錢包”，主要用于金額較小頻次較高的交易。

北京商報記者注意到，此次的統計口徑受三類賬戶影響，如“銀行卡在用發卡數量”，央行明確“對于沒有獨立賬戶，僅作為依托特定實體卡存在的附屬賬戶或映射賬戶（如云閃付設備卡），不重復計入銀行卡數量”。此外，無卡交易的普及以及電子支付使用越來越頻繁也是央行明確統計口徑的原因所在。據央行數據顯示，2013-2016年，支付機構業務總量從371.34億筆增長到1854.76億筆，金額從17.57萬億元增長到119.6萬億元，年復合增長率分別為70.94%和89.48%。

易觀金融行業分析師王蓬博表示，央行調整是基于銀行賬戶的分類，前一階段銀行也整治了一人多卡等情況，央行相關統計工作也要跟上變化。主要變化就在于之前的統計根據發卡量來進行，而現在要根據銀行卡賬戶的變化來統計。

貨幣統計口徑失真下的抉擇

支付業務是金融體系的基礎。央行根據支付體系的運行情況來統計流通中的貨幣，進而制定貨幣政策。產業升級與區域金融湖北省協同創新中心研究員李虹含表示，二維碼支付不斷增多，導致央行對貨幣流通速度沒有辦法進行控制。所以，央行這次調整和三類賬戶體系有非常明確的聯系。

貨幣供應的統計分為M0、M1和M2。一般認為，M0是狹義的貨幣供應；M1是現實的貨幣供應，可直接用于支付；M2是潛在的貨幣供應，因為其中的定期存款和儲蓄存款不是即時的購買力。

不過，隨著電子支付的變化，M0、M1和M2的占比會發生變化。蘇寧金融研究院高級研究員薛洪言指出，在無現金社會中，M0的占比會越來越低，該指標也就越來越不重要。如果銀行卡成為主流的電子支付手段，對應的應該是M1；如果第三方支付賬戶中的貨幣基金，如余額寶、零錢寶等成為主流支付工具，則對應的是M2中的非存款類金融機構存款；如果信用卡和螞蟻花唄、蘇寧任性付等消費金融產品成為主流支付工具，則并不在央行的貨幣統計口徑之中。

“目前來看，包括信用卡在內的消費金融產品成為主流支付工具的概率更大，而此類工具并未被統計到央行貨幣口徑之中，會使貨幣統計口徑與社會中的真實購買力脫節，統計口徑小于真實購買力。”薛洪言進一步補充。